2026年6月6日，明阳电路发布向不特定对象发行可转换公司债券方案的论证分析报告。
为满足公司业务发展的资金需求，扩大经营规模，提升综合竞争力，明阳电路拟向不特定对象发行可转换公司债券募集资金。本次发行证券种类为可转换为公司A股股票的可转债，该可转债及未来转换的A股股票将在深圳证券交易所上市。
发行对象为持有中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司证券账户的自然人、法人、证券投资基金、符合法律规定的其他投资者等（国家法律、法规禁止者除外）。发行定价原则包括债券利率和转股价格的确定及调整等，定价方法和程序符合相关规定。
本次发行符合《证券法》《注册管理办法》等相关规定。募集资金扣除发行费用后拟用于“年产10万平米人工智能高阶HDI算力产品项目”及“补充流动资金及偿还银行贷款项目”，募集资金使用投向主业，融资规模合理。
公司向不特定对象发行可转换公司债券后，存在即期回报被摊薄的风险，拟采取完善公司治理、开展成本控制等措施填补股东回报。
